Tema: THE ENSTETUTE. Vto. May/04 Part I

Gracias integrado.

El problema de este fichero es que viene la volatilidad de cada uno de los strikes. Lo que estaba buscando era un valor que me pudiera dar una idea general de qué evolución ha tenido, algo así como el VIX (que nunca lo he visto pero he leído que existe). ¿Alguien sabe si existe algo así para las opciones del IBEX?.

He encontrado un método de calcularla ponderando por volumen negociado y distancia a la ATM, pero claro, da pereza ponerse a cruzarlo con las cotizaciones. No sé si alguno de vosotros ha intentado algo así, o hay formas más sencillas.

En fins, gracias de todos modos.

En el siguientte enlace puedes ver un grafico de la vola del ibex:

http://www.intereconomia.com/?seccion=/ ... alisis.php

Iniciado por naufrago72

Gracias integrado.

El problema de este fichero es que viene la volatilidad de cada uno de los strikes. Lo que estaba buscando era un valor que me pudiera dar una idea general de qué evolución ha tenido, algo así como el VIX (que nunca lo he visto pero he leído que existe). ¿Alguien sabe si existe algo así para las opciones del IBEX?.

He encontrado un método de calcularla ponderando por volumen negociado y distancia a la ATM, pero claro, da pereza ponerse a cruzarlo con las cotizaciones. No sé si alguno de vosotros ha intentado algo así, o hay formas más sencillas.

En fins, gracias de todos modos.

Hola. En el fichero además de las cotizaciones de las opciones viene la cotización y volatilidad de los futuros de cada día. Esa volatilidad es la que hay que poner en la fórmula del "Negro" y el "Chulo" y que aproximadamente se corresponde con la volatilidad implícita de las opciones ATM. Es un poco pesado ir buscando las lineas correspondientes al futuro porque los ficheros son un poco largos. El código que tienen las opciones a partir del 2002 es MIX y el futuro FIE así que si tienes Linux con un simple grep se pueden extraer fácilmente. Desafortunadamente antes de esa fecha el futuro y las opciones tenían los 2 el código FIE con lo cual es un poco más pesado extraer las lineas que corresponden al futuro.

Saludos

Lista y después de haberle pasado revista la genérala, la Bragada Motorizada, se dispone a emprender su retirada a los cuarteles de invierno.

¡Marchando las ejecuciones de ayer!, al final resulto un día mas trabajoso de lo previsto, menos mal que me había cortado el pelo y mis neuronas estaban un poco mas ventiladas.




Estoy vendido de 3 SXX y me mando los siguientes stopes carreteros:

+1 a 2.832.
+2 a 2.842

-1 a 2.778

S29

¿Como va la bragada motorizada?




Os dejo esto por si tenéis hambre por el camino



Y de beber, para tí esto, que te sentará mejor
qué mala milk tengo, ¿no?


Pero a esto no le eches coñac hasta que lleguéis



¡Ah! y cuando juegues al golf, apunta mejor.

Ayer y hoy sin que aparezca nadie con sustancia que poner y con todos esos movimientos a la baja que habrán hecho pupa si no estabais atentos.....que lo estais.

A ver si EP da señales y pone qué ha hecho con todos los futuros "brigadistas" y alguno más que, me temo, necesitó para salvar la situación.

De las simulaciones de los demás ir poniendo por lo menos el resumen semanal que si no, no se os puede seguir.

Que aunque esté en silencio detrás de la pantalla, estoy mirando todos los días y siguiendoos con interés.

Esto de que uno no aparezca provoca que el otro tampoco salga mucho y los que menos teclean tampoco tengan motivación y..... ¡que no cunda el desánimo!.

Son épocas. :wink:

Saludos.

Hola, aquí indico lo que he hecho en este Vto.:

Capital: 18.000

TOTAL OPERACIONES REALIZADAS (Gar. 1.500/unidad)

19/04 V 1 Put 2850 x 52
19/04 C 1 Put 2800 x 30
19/04 V 1 Put 2700 x 15
19/04 V 1 Call 2900 x 35
19/04 C 1 Call 2950 x 13
19/04 V 1 Call 3000 x 9 Gar. 6.000

26/04 C 1 Put 2800 x 22 recompro
26/04 V 1 Call 2950 x 20

29/04 V 1 Put 2800 x 56
29/04 C 1 Put 2700 x 23
29/04 V 1 Call 2850 x 25 Gar 10.500


HOB (540, 3%): 0 - 2920

He intentado una mariposa (no sé que me ha salido :? ); y ya puede bajar esto que no me afecta!

El gráfico:



Saludosss y buen finde

Holas, vamos a continuar continuando, con la continuación del vencimiento, este de momento, parece que me va mejor que el anterior. Espero que no se tuerza.
:mrgreen:
capital 12000
garantias: 4978

21.04.04:

V 5 C 8600-> 23
V 5 C 8650 ->15
V 3 C 8450-> 53
V 10P 7700-> 21

30/04/04:

C 10P 7700 -> 38 (-170)
V 20P 7500 -> 14
V 10P 7300 -> 7
V 5C 8450 -> 10

Total primas: 679
HOB, a venc. 600; 5% max benef. entre 8450 i 7500

Perdon que no 'aiga' puesto mis situaciones mortadelisticas. He estado liadisimo de cosas que hacer, y cuando tengo tiempo de entrar al foro es cuando estoy en casa, y la simulacion la tengo en el curro. A ver si el lunes saco un huequito y hago el informe para subirla a ver que sus parece.

La situacion actual, en lineas generales la recuerdo, en este momento estoy vendido de 3 conos 8300 y otros 3 8250, y tengo vendidos 6 futuros desde 8120.

El perfil numeroso y graficoso lo tengo muy claro: mientras el Ibex se mantenga por debajo de 8200, no tengo que hacer absolutamente nada, solo esperar a que pasen los dias, y si pasan todos los dias que quedan hasta vencimiento sin pasar de 8200, llegare con 417 euros de ganancia en el bolsillo, que supondria un beneficio de algo mas del 5% en este vencimiento.

Por el lado alcista, la cosa se me complica si pasa de 8200. Quicir que se me complica porque tendria que volver a actuar, aunque abriria las posibilidades de llegar a vencimiento con mas beneficio. En 8170 empezaria a cerrar futuros escalonadamente, y tendria que empezar a actuar para proteger la pata call, sin perder de vista la pata put.

La verdad es que a pesar de la caida esta que se ha dado el mercado en 3 dias, en vez de complicarseme la situacion, lo que se me ha hecho es mas facil de proteger.

El lunes intentare el informe 'oficial' cojomilkero :-)

Buen finde

Ameno, ¿llevas en cuenta las garantías en tu simulación? Lo digo porque estoy viendo que crecen sin darse uno cuenta, y puede que en un momento dificil uno quiera protegerse de algún modo y no pueda.

Por ejemplo, si tienes 6 fut, eso suponen 6 x 6.000 = 36.000 €, si no estoy equivocado (cuento las máximas que IB exige, para ponerme en el peor caso).

Y a eso deberías sumarle las de los 6 conos, tal vez unos 12.000 € (a grosso modo).

Total: 48.000 €; ¿Simulas con ese capital? :)

Ya hace tiempo salió el tema con respecto a unas operativas de EP; pero resulta que él cuenta con un 'colchón' de respaldo. Y creo que los demás -al menos yo- debemos atenernos a las posibilidades reales (es decir, dura tabla en vez de colchón).

Un cordial saludo, :wink:

Por cierto, hace unos días salió la venta de un cono muy jugoso; y era porque la Put y la Call cotizaban igual.

Mi humilde pregunta es ¿por qué es tan jugoso?, ¿tal vez por ser tan simétrico?

Yo hasta ahora veía apetecible la venta si la vola está alta, y por ello primas altas; pero deduzco que aquí hay algo mas :?: .

Muchas gracias a quien se digne esclarecerme :D

Saludosssss,

Simulo con las garantias que exige Interdin. Ni por un momento me he planteado la posibilidad de operar en esto con IB.

Los futuros, al operar en Ibex, son Minis, y las garantias son 600 euros cada uno.

Ahora mismo, con 6 cunas y 6 futuros abiertos, las garantias que me piden por la posicion son algo menos de 6000 euros.

Respecto a lo de mismo precio, si, es por la simetria. Luego es un poco mas facil de tapar (solo un poquito). Pero si, es mucho mas caramelo que haya una alta volatilidad.

Saludos

Para los "testeadores" de la v_1_3

Modificada una indicación que me han hecho.

Antes
Cuando desconectas el T.Real con el botón Abrir/Cerrar y estás utilizando un mercado referenciado al índice, te obliga a lo siguiente:
-Poner el precio del índice en "Simul C29"
-Poner el precio del Futuro en "Princ y Real C6"
Con lo que cada vez que cambias el precio para ver distintos escenarios, tenías que mover 2 precios.

Ahora
Al desconectar el T.Real, aparte de salirte un mensaje informándote que estás desconectando, te sale este otro que te pregunta lo siguiente:


Con lo que si pulsas "SI", te sale este otro


Y aunque tiene el inconveniente que el futuro va a estar supeditado siempre a la base que acabas de poner, pero solo cambiarás el precio del índice en un solo sitio, en Simul C29; ¿que más adelante quieres cambiar la base porque hay una mayor diferencia que antes? pues abres/cierras T.Real y la vuelves a cambiar.

Todo esto se refiere con T.Real desconectado. Cuando hay conexión, no hay que poner nada en ningún sitio, ni siquiera la base.

¡Venga a ver, más pegas, que hoy estoy que tiro la casa por la ventana!

Saludos.

Hola a tod@s:
Pues aqui sigo con la simulacion que consiste a grosso modo en vender conos justo ATM con la idea de chupar la maxima theta posible.
De momento he vendido 1 en 2850, 1 en 2900 y el viernes pasado 2 en 2800., con la idea de alargar la HOB por abajo (se me estaba quedando muy ajustada)

Como las garantias me alcanzan para 4 conos-cunas, ya no abrire mas :!: .
Ahora si esto sigue bajando reciclare el cono 2900 por otro 2750, PERO Como no tengo margen hasta 2750 dentro de HOB el reciclaje lo hare antes de 2750 (esto es un poco CALL ITM-PUT OTM) mas o menos cunado el valor temporal del cono 2900 sea muy pequeño
SERIA MAS FACIL USAR FUTUROS, PERO EN ESTA SIMULACION NO LOS USARE :twisted: :twisted: :twisted:
Aqui va el informe:
16/04 V CALL 1 2.850 56,0
16/04 V PUT 1 2.850 65,0
23/04 V CALL 1 2.900 41,0
23/04 V PUT 1 2.900 55,0
28/04 V CALL 2 2.800 51,0
28/04 V PUT 2 2.800 57,0
Cono 2850 = 121 ptos
Cono 2900 = 96 ptos
Cono 2800 = 108 ptos
Por cierto, que estos ultimos conos han salido mejor que los anteriores a pesar de ser 5 dias mas viejos, cosas de la vola :wink:
Dibujito:



Se puede obtener la RE-COJO-MILK-TIEMPO-REAL-WINDOWS-XP ya??
Me la pido!!
Un saludo.

Hola Enstetute,

Kalevala como habrás observado, la última versión de la Cojo-Milk está en este momento en "el tunel de pruebas",
un poco de paciencia please.

Acabo de ver que no todos los proveedores de datos te ofrecen los datos "tal y como deben de ser", me estoy
refiriendo a Visual Chart pues otros no he comprobado.

Concretamente y en lo que a Visual Chart se refiere, acabo de comprobar que los cierres diarios del Fut Ibex y del
Fut Mini-Ibex no son correctos y por consiguiente si utilizamos la cojo-milk t.real, para apuntar los cierres diarios nos
encontramos que no son correctos, ojo al dato Ameno.

En cuanto al precio del Fut Ibex o Mini "en intradía", sí son correctos porque es el último cruce del momento en
que se hace la petición, y eso Visual Chat lo da bien. Pero si queremos utilizar la Cojo-Milk T.real después del cierre
de sesión de Meff para ver como ha cerrado, ese dato de cierre nos lo ofrece incorrecto a consecuencia de Visual Chart
que no nos muestra lo que debe mostrar.

De aquí se deriva en lo que a cierres de Fut Ibex y Mini se refiere, que los gráficos que nos dá el propio Visual Chart
de cierres diarios, "no son exactos" y hay una pequeña inexactitud en los mismos porque nos lo están creando con
precios de último cruce y no de cierre.

Veámoslo con datos comprobados de los propios ficheros de Meff, para que se entienda mejor.

-El cierre diario del Fut. Mini = a como haya cerrado el Fut.Ibex35

-Y el cierre diario del Fut.Ibex como sabemos, "no es el último cruce del día", como ofrece Visual Chart, sino:

La media aritmética de la última oferta de compra mas la última oferta de venta. Pero éste caso solo se
aplica en el futuro del vencimiento actual, es decir que en el siguiente vencimiento no es exactamente así.
Lo vemos en esta tabla.


Ahora bien, aunque no se desvirtúen mucho los gráficos de Visual Chart por este motivo, pero en lo que
respecta a la Cojo-Milk, solo nos afectaría si miramos como ha cerrado después de las 17:35 mediante la SSMM,
pero si queremos hacer algo en serio, mira a ver qué puedes hacer Ameno.

Respecto al DJ EStoxx50 o Dax30, pienso que el cierre del Futuro será igual que en Meff, pero no lo sé
porque no tengo datos para comprobarlo.

Si alguien pudiera corroborar si en Eurex es así, se lo agradecería.


Y para Náufrago72, te comento que tal como te dice integrado, en los ficheros de Meff tienes esos datos
que buscas y puedes sacarle bastante juego a esos ficheros, y la forma de como tratar esos datos te la pego aquí
de un mensaje que puse en su momento:

Paso a comentar el tema de los ficheros de MEFF.

La página de MEFF-->INFORMACION DE MERCADO-->DESCARGA DE FICHEROS, ofrece una serie de ficheros para barjarse,
de los cuales los que nos van a dar los datos de volatilidad están en el primer listado de la izquierda.

Es un proceso algo engorroso, lo detallo:

Si cogemos un fichero cualquiera y lo bajamos, nos llega en formato ZIP, que luego al descomprimirlo nos queda con la
extensión FIE cuyo formato interno es texto.

Este tipo de archivo lo puede importar directamente Excel dándole una serie de parámetros como son tabulaciones,
separadores de campos, etc.

Pero ocurre un problema, que las líneas contenidas en ese fichero cuando tienen sobre 4 meses de datos, pasan de
65536 que son las que soporta Excel y aunque éste dice que las puede completar en otra hoja, no lo hace.
Para ello, la solución que yo utilizo, pues los voy actualizando a diario desde 1º de año, es a lo que me refería
al principio con lo de "engorroso" y es como sigue:

- El fichero cuando aún es FIE, es decir antes de importarlo con Excel, lo abro con MFC WORDPAD de Windows y ahí les voy
eliminando filas de datos hasta dejarlo en 3 meses, con lo que ese proceso lo tengo que hacer a diario desde que el
fichero en cuestión se acerca al 4º mes de datos hasta que se cierra el semestre. Con eso obtengo 2 ficheros de
3 meses cada uno.
- A partir de aquí, creo las cabeceras de títulos en Excel, importo los datos y le digo quién es el fichero que tiene
que importar para que nada más que lo abra me pregunte si lo quiero actualizar.

Actualmente el fichero del 2º demestre de este año, ya está a punto de no caberme en una hoja Excel y de un día
a otro tendré que empezar a hacerle a diario los puntos anteriores que he comentado.

DETALLES DEL FICHERO FIE
Este fichero consta de los precios de fin de día de Opciones y Futuros Ibex, con los siguientes datos:

Fecha/Subyacente/Tipo/Vencimiento/Strike/Nombre contrato/
precio compra/precio venta/máximo/mínimo/último/volumen/
cierre/interés abierto/volatilidad.

Si queremos hacer un gráfico, en este caso de volatilidades de Ibex, tenemos que filtrar los datos de éste solamante
y traspasarlo a otra hoja y ahí graficarlo.


Pero te comento que cada fichero de Excel ya importado, te ocupa del orden de 25 a 30 Mb cada semestre y
aunque todo esto se puede hacer también con Access, en mi caso no lo hice porque ya tenía montada las cabeceras
para importarlo en Excel, aparte que ya me había bajado unos cuantos y no quería tenerlo en dos formatos distintos.

Saludos.

En efecto, Visual Chart tiene la mala costumbre de ofrecer en futuros como precio de cierre lo mismo que ofrece para contado, es decir, el ultimo cruce. Unired, por contra, a eso de las 6 de la tarde actualiza el cierre del futibex con el dato correcto.

Por supuesto, en el mercado Eurex ocurre igual: Visual Chart solo ofrece ultimo precio, no precio de cierre.

¿Que se puede hacer? Pues mas bien poca cosa. Para las posiciones con opciones no hay problema, puesto que no dependen del cierre. El problema surge en futuros, que, al finalizar la sesion, tendremos:

F7: numero de contratos abiertos.
F8: Precio de cierre (lo ponemos a mano, asi que podemos calcularlo con la formula y santas pascuas, a mano y ya esta)
F9: Beneficio/perdida acumulado en futuros (que tambien actualizamos a mano cada dia).

El problema surge del hecho que al finalizar la sesion, en la celda donde sale el Beneficio/perdida del dia, al cierre de la sesion, deberia ser 0. Asi es cuando se alimenta de Unired y se actualiza el precio en la SIMUL C29. Pero en Visual Chart, ese precio no se actualizara, con lo que el diferencial entre el precio que salga en la Simul C29 y el precio real de cierre que pongamos en la F9, saldra como beneficio/perdida del dia, aun despues de haber finalizado la sesion.

Y poco o nada se va a poder hacer con esto. Lo unico que se me ocurre es que los que usen Visual Chart usen como precio de cierre el precio que da Visual Chart. De esta forma, lo que de la Cojo Milk no sera exactamente igual que lo que de la liquidacion diaria del broker, pero al menos el beneficio/perdida del dia con la sesion cerrada sera 0.

Y es que si bien Visual Chart es un magnifico (posiblemente el mejor) programa de graficos que existe en España, como proveedor de datos deja mucho, muchisimo que desear.

Saludos